期权定价的模型（期权定价模型是什么）

期权定价的模型(期权定价模型是什么)

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期权定价模型

期权定价模型(简称期权定价模型),通常是指在期货市场交易的期权合约的基础上,由期货交易所设计发布的、载明的、规定在交易所上市交易的期权合约的一种形式。期权定价模型是指对标的期货进行波动定价,使期权定价时对标的期货变动产生影响,同时在一定程度上弥补了期权经常对标的期货变动产生的影响。

二、期权定价模型的特点

1.对于期权定价模型,最主要的特点就是对于期权定价模型的一项特殊性的功能。期权定价模型由布莱克(Black)和Lufraet公司制作。布莱克(Black)为交易所提供一个为其计算和数据的网络,以满足不同需求,并通过计算获得数据,用于了解合约标的市场变动可能出现的情况。

2.对于衍生品定价模型,他主要是指通过基于期货市场(eurex)定价模型的市场行情信息提供的、揭示交易品种市场变动的特性。

3.对于衍生品定价模型,它一般基于期货涨跌的不同因素,并结合期权定价模型的信息来确定。一般来讲,期权定价模型比较适合在现货市场上的套利交易者,或者在期货市场上的套利交易者。

4.对于期权定价模型,它是一个比较复杂的选择。由于期权定价模型中,不管是对标的期货还是现货定价模型,都是通过看涨和看跌模型来确定,但是在现货市场上,期权定价模型中,期权定价模型基本上都是这一种,所以,期权定价模型的编制与分析过程,是需要我们在对市场的分析、交易风险监控、期权波动与套利交易风险监控等方面综合考虑的。

期货保证金市场

保证金市场一般是采用保证金交易,这与期货交易的方式有所不同,期货保证金可以是单笔交易的数十倍,也可以是以单笔交易的一博多,还可以是纯粹的多倍,用于对冲。

我们从2013年开始,通过大宗商品市场交易,按照交易所标准的保证金比例,统一制定出自己的期货交易合约。