套期保值比率（最小方差套期保值比率）

套期保值比率(最小方差套期保值比率),顾名思义就是以套期保值时合约间的实际成交数量作为分析基础,把双方交易的实际市场和数量的差进行比较。

例如:投资者希望买入一种合约作为交易,那么就需要支付一笔权利金,这笔权利金是基于什么呢?当投资者期望买入一种合约为期货合约时,他们在合约到期前必须向交易所支付一笔权。投资者认为期货合约到期前平仓的高于收盘价,就要以某一合约交割的买入该合约。如果不主动将手中的期货合约卖出,合约便可买进另一合约平仓。这就叫多头套期保值。

例如,投资者希望卖出一种合约为期货合约时,它是处于多头市场。因为当期货合约交割时,投资者可以交割,期货市场对投资者的持仓数量也要有所规定。只有在期货合约交割月份前的一段时间内,投资者才可以卖出持有的期货合约。

上述的介绍中,这里要提醒大家,套期保值比率是一个投资者不能使用的指标,在选择期货合约时还应该根据投资者的具体需求,结合投资者的风险承受能力和行情变动,灵活调整自己的投资策略。

版本中,我们将交易所开户的品种做一套对比。例如,投资者希望买入一种合约为期货合约,那么他就要买进一种合约作为交易。由于对标的物变化的预期,投资者更倾向于买进一种合约,而不是卖出一种合约。

例如,投资者希望卖出一种合约为现货,那么他就可以卖出一种合约作为自己的头寸,这样一来,他就可以保证这种头寸不会被强制平仓。而投资者则可以根据买入的一种合约的合约数量进行买卖。

交易者的风险承受能力又取决于风险承受能力。例如,投资者希望买入一种合约为期货合约,那么他就要卖出一种合约。但投资者不愿意把它作为自己的头寸,以至于他要么追加保证金,要么选择平仓了结,这些都可能会使风险累积起来。